تعريف الفوركس
الفوركس هو ذلك السوق الذي يسمح بتداول العملات الأجنبية، حيث يتم شراء وتبادل العملات لأغراض التحوط والمضاربة على التحركات السعرية في ضوء التحليل الفني الذي يتم إجراؤه باستخدام أدوات التحليل التي يوفرها الوسيط المالي.
- ما يلفت النظر في هذا السوق هو عدم وجود سوق مركزية، إذ يتم تداول العملات إلكترونيًا من دون التقيد بالمواقيت الرسمية لعمل الأسواق المالية.
- مر سوق الفوركس بتحدياتٍ عديدة، ففي السابق كان معظم متداولي العملات إما شركاتٍ متعددة الجنسيات أو صناديق تحوط، وبمرور الوقت شقَّ السوق مساره الرقمي، مانحًا بذلك الفرصةَ للأفراد للاستفادةِ من فروق الأسعار عند تبديل عملةٍ بأخرى.
ماذا نعني بحساب فوركس إسلامي؟
ما نعنيه بقولِنا إنَّ متداولًا ما يقوم بممارسة عملية التداول من خلال حساب فوركس إسلامي هو أنه يستخدم حسابًا تُجرَى فيه المعاملات وفقًا لما يتماشى مع مبادئ الشريعةِ الإسلامية، ما يعني خلو المعاملات من الفوائد الربوية.
بعكس حسابات الفوركس التقليدية، يخلو الحسابُ الإسلامي مما يُعرَف باسم “فوائد التبييت”، تلك الفوائد التي تؤدَّى إلى المتداولين نظير الإبقاء على صفقاتهم المفتوحة لفتراتٍ طويلة، ولاجتناب شبهات الربا، تتم المعاملات في حسابات الفوركس الإسلامية دون تأخير، إذ يتم تحويل العملات من حسابٍ إلى آخر بشكلٍ فوري.
المواضع المحتملة للربا عند التداول في سوق الفوركس
- يأتي الربا في سوق الفوركس نتيجةً لآلية التبييت التي تُفرَض على الصفقات التي لم يتم إغلاقها قبل ميعاد الإغلاق الرسمي للبورصة، والذي يحين بحلول الساعة 05:00 مساءً بتوقيت نيويورك.
- بعيدًا عن ربويةِ التعامل، تظهر الحرمانيةُ في جانبٍ آخر حين يتم تداول الأصول المالية المنافية للشرع الإسلامي مثل: الخمور، وكذلك الحال إن تم التعامل مع شركاتٍ قائمة على اتفاقياتٍ ربوية، إذ تكون رؤوس أموالها غير مشروعةٍ في أصلِها.
أبرز التساؤلات قبل شراء حساب فوركس إسلامي
هل الحساب الإسلامي في الفوركس حلال؟
كثيرًا ما تطرح الأسئلة حول الحكم الشرعي الخاص بحسابات الفوركس الإسلامية، والقول الفصل في هذا الأمر يتلخص في مجموعةٍ من المبادئ التي يجب أن يوفرها الوسيط المالي لضمان اتساق هذه المعاملات مع الشريعة، وفيما يلي بيان لهذه المبادئ:
- خلو الحساب من الفوائد الربوية، عمولات التبييت، والرافعة المالية.
- إجراء المبادلات بصورةٍ فورية دونما تسويف.
- توزيع المخاطر والفوائد بشكلٍ عادل بين جميع الأطراف.
- إتمام التداول من خلال أصولٍ ماليةٍ تُوافِق الشريعةَ الإسلامية.
- حظر ألعاب الحظ والمقامرة.
هل يتم فتح حساب الفوركس الإسلامي مباشرةً أم بعد تقديم طلبٍ إلى الوسيط المالي؟
تتوقف إجابةُ هذا السؤال على الوسيطِ المالي، فبعض الوسطاء يوفرون حساب فوركس إسلامي يتم فتحه بشكلٍ مباشر، فيما يشترط وسطاء آخرون فتح حسابٍ عادي، ثم التقدم بطلبٍ خاص لإعفاء الحساب من جميع الفوائد الربوية، وبهذا النهج يصبح الحساب متماشيًا مع مبادئ الشريعة الإسلامية.
ما الحكم الشرعي الخاص بالرافعة المالية؟
أقر المجمع الفقهي الإسلامي بعدم جواز المتاجرة بالهامش، أو الرافعة المالية، وقد استند في ذلك إلى أن هذا النوع من المعاملات يتضمن قرضًا يقضي بمنفعةِ المقرِض، هذا إلى جانب الربا الناتج عن رسوم التبييت، تلك الآلية التي تُعَد فائدةً مشروطةً على المتداول في حال لم يقم بإغلاق صفقاته في اليوم نفسه.
عمولات حساب الفوركس الإسلامي
- التداول باستخدام حساب فوركس إسلامي لا يعفي المتداول من أداء فروق الأسعار الاعتيادية والرسوم الإدارية التي لا تدخل في نطاق الفوائد المحرمة.
- مُخالِفًا حسابات التداول التقليدية، لا يُدر حساب الفوركس الإسلامي فوائد المبادلة (Swap) التي يتم دفعها أو صرفها بواسطة المتداول عندما يترك مركزه المالي مفتوحًا طوال الليل.
التداول اليومي في الحسابات الإسلامية
يمكن استخدام حساب فوركس إسلامي لممارسة إحدى أشهر إستراتيجيات التداول المعروفةِ باسم التداول اليومي، ففي هذه الإستراتيجية يتم فتح الصفقات وإغلاقها في نفس اليوم، ما يعني أن المراكز المفتوحة لا يتم الاحتفاظ بها ليلًا لتفادي فوائد المبادلة.
- اعتمادًا على التداول اليومي، يقوم المتداول بفتح الصفقةِ في مستهل اليوم عاقدًا النيةَ على إغلاقها في نهاية اليوم، محققًا بذلك الربح في حال صدقت توقعاته بشأن التحركات السعرية الخاصة بالعملات الأجنبية.
- قد تشير أدوات التحليل إلى استمرار الاتجاه التصاعدي، ومع ذلك يحرص المتداول المسلم على إغلاق الصفقة وعدم الاحتفاظ بها احترامًا لمبادئ التمويل الإسلامي التي تقضي بحرمانية دفع الفوائد أو تحصيلها.
المضاربة باستخدام حساب فوركس إسلامي
تُعرَف إستراتيجية المضاربة بنسقِها السريع، فما هي إلا بضع دقائق بين فتح الصفقةِ وإغلاقِها، لذا يعمد المتداول إلى تطبيق هذا الإستراتيجية باستخدام حساب فوركس إسلامي لفتح عدةِ صفقاتٍ صغيرة وتحقيق بضع نقاطٍ من كل مركزٍ مالي.
- تتناسب الوتيرةُ السريعةُ لهذه الإستراتيجية مع مساعي التداول الإسلامي، ذلك أن الصفقات تُغلَق سريعًا دون دفع فائدة.
- تشهد المضاربة تقاسمًا عادلًا للمخاطر والمكافآت بين المتداول والوسيط، مما يزيد من توافق تلك الإستراتيجية مع الشريعة التي توصي بعدم تعرض طرف للمخاطر دون الآخر.
اتساع فروق الأسعار في حساب الفوركس الإسلامي
- تعتبر رسوم التبييت مصدرًا من مصادر الدخل التي تعوِّل عليها شركات الوساطة، غير أن الحسابات الإسلامية لا تتيح لها الحصول على هذه الإيرادات، لذا يعمل بعض الوسطاء على توسعة فروق الأسعار في تلك الحسابات لتعويض الخسائر.
- في ظل اتساع فروق الأسعار، يواجه المتداول الإسلامي عدة صعوبات، خاصةً إن اتبع إحدى الاستراتيجيات التي تنطوي على تنفيذ العديد من الصفقات خلال مدةٍ وجيزة، إذ تتسبِّب فروق الأسعار المرتفعة في خفض أرباح المتداول بدرجةٍ لا يُستهان بها.
رسوم الفوركس الإسلامي
أخذ خصوصيات التداول الإسلامي هو أنه لا يولد أي فوائد كما يحدث في الحسابات التقليدية، والفوائد عبارة عن سواب يتم دفعها أو صرفها بواسطة المتداول عندما يترك صفقته مفتوحة بين عشية وضحاها، مما يجعل تداول العملات الأجنبية حرامًا بسبب الفوائد الربوية المترتبة على ذلك، ولكن حساب التداول الإسلامي يزيل هذه الفائدة للسماح بالتداول الحلال.
ومع ذلك يدفع جميع العملاء المسلمين الذين يستخدمون حساب تداول إسلامي فروق الأسعار الاعتيادية وأي عملات أو رسوم إدارية والتي لا تتعدد أي نوع من أنواع الربا الحرام.
ما هي عمولة التبييت؟
عمولة التبييت هي واحدة من أهم التحديات التي تقف أمام المتداولين الإسلاميين عند الرغبة في فتح حساب فوركس، ولهذا أصبح الكثيرين يبحثون عن حساب خالي من عمولة التبييت، لأن عمولة التبييت هي عمولة يتم فرضها على حسابات الفوركس، وتعتبر فائدة مالية تفرض على الصفقات المفتوحة والتي لم يتم إغلاقها لأكثر من 24 ساعة من وقت فتح الصفقة، وعادة ما يتم تصنيف هذه العمولة من قبل عملاء الشريعة الاسلامية على أنها ربا، وبما أن الربا محرم شرعًا في الشريعة الإسلامية، كان خوض سوق الفوركس والاستعانة بفكر التبييت الصفقات من أجل تحقيق مزيد من الأرباح أمرًا محرمًا، لذا؛ فإن أي أرباح تترتب على تلك الصفقات هي أرباح محرمة.
القيود المفروضة على أزواج العملات عند استخدام حسابات الفوركس
تُحاط الحسابات الإسلامية بالعديد من القيود عند تداول أزواج العملات النادرة، على غرار الراند الجنوب إفريقي (ZAR) والروبل الروسي (RUB)، ولا غرابةَ في ذلك، فغالبًا ما تقترن عملات الأسواق الناشئة بمعدلات فائدة أعلى من البنوك المركزية، الأمر الذي يجعل اقتراض الأموال بهذه العملات باهظًا للغاية، نظرًا للصعوبات التي تواجه الوسطاء عند السعي نحو تعويض تلك التكاليف بفرض الفوائد على الحسابات الإسلامية التي لا تقبل بإجراءٍ كهذا، ومن هذا المنطلق يتم تقنين عمليات تداول هذه العملات.
حِرص الوسطاء على توفير حسابات فوركس إسلامية
فيما يبدو أن إتاحة حساب فوركس إسلامي لا يحقق ذات القدر من الجدوى التي تحققها الحسابات الأخرى للوسيط المالي، ومع ذلك هناك حرص من معظم الوسطاء على توفير مثل هذه الحسابات، فما السر وراء ذلك؟
- يكمن السر في السعي الدائم للوسطاء نحو توسعة دائرة العملاء، ومع اهتمام المتداولين المسلمين بهذه الخيارات الإسلامية، بدأ الوسطاء في تطويع الحسابات لتتماشى مع مبادئ الشريعة الإسلامية.
- يزيل حساب التداول الإسلامي جميع العقبات أمام العملاء المحتملين، مانحًا شركات الوساطة الفرصةَ لزيادة مبيعاتها، مع تعويض خسارة الإيرادات الناتجة عن إزالة رسوم المبادلة، وهو ما يتم عبر تطبيق فروق أسعار أوسع على الحسابات الإسلامية.
خطوات فتح حساب فوركس إسلامي
تتعدد المنصات التي توفر حسابات فوركس اسلامية، ورغم وجود بعض الاختلافات الخاصة بخطوات فتح هذا النوع من الحسابات بين منصةٍ وأخرى، تبقى الخطوات متشابهةً إلى حدٍ كبير، فعادةً ما يُفتَح الحساب باتباع الخطوات الآتية:
- التوجه إلى الرابط المخصص لإنشاء حساب فوركس إسلامي لدى الوسيط المالي.
- تقديم الوثائق المطلوبة مع التحقق من تاريخ سريان تلك المستندات.
- الإقرار بشروط وأحكام الوسيط المالي بعد الاطلاع عليها.
- اختيار الحساب الإسلامي من بين أنواع الحسابات المتعددة التي توفرها المنصة.
- اتباع الإرشادات التي يُمليها الوسيط المالي لتأكيد الطلب وتفعيل الحساب.
- تمويل الحساب باستخدام إحدى وسائل الإيداع للبدء في رحلة التداول.
الخاتمة:
ختامًا، إذا كنت أحد المتداولين الذين يتركون صفقاتهم مفتوحةً طوال الليل، فإن فتح حساب فوركس إسلامي هو الخيار المثالي لتفادي عمولات التبييت، ومع ذلك يجب تحري الدقة عند اختيار إستراتيجية التداول؛ لتتجنب اتساع فروق الأسعار المفروضة على الحسابات الإسلامية.
الأسئلة الشائعة
ما هو الفرق الرئيسي بين حساب فوركس إسلامي وحسابٍ تقليدي؟
تلتزم حسابات الفوركس الإسلامية بخلوها من فوائد المبادلة امتثالًا لمبادئ الشريعة الإسلامية، إذ يتم من القضاء على المعاملات القائمة على الفوائد الربوية، أما الحسابات التقليدية، فإنها تقوم على هذه الفوائد لتعظيم الأرباح بشتى الطرق دون أي تحرج.
ما هي القواعد التي حددها علماءُ الشريعةِ الإسلامية بشأن تداول الفوركس؟
حدد علماء الشريعة مجموعةً من الضوابط بشأن تداول الفوركس، والتي تشمل كلًّا من: حظر الفوائد بجميع أشكالها، إتمام المبادلات بشكلٍ فوري، واقتسام المخاطر والمكافآت بصورةٍ عادلة بين جميع الأطراف.
ما هي رسوم التبييت؟
يغلق سوق الفوركس في نهاية كل يوم، فإذا كان المتداول راغبًا في الإبقاء على الصفقةِ مفتوحةً حتى اليوم التالي لتحقيق المزيد من الأرباح -نتيجة مواصلة الاتجاه التصاعدي- فإنه يكون مضطرًا لدفع رسوم التبييت التي يفرضها الوسيط المالي.
ما الفرق بين رسوم التبييت وفوائد المبادلة؟
تُفرض رسوم التبييت على الصفقات التي لم تُغلَق في نهاية اليوم، وقد تشمل فوائد المبادلة أو غيرها من الرسوم الإضافيةِ المنفصلة، أما فوائد المبادلة، فتنتج عن الفرق بين أسعار الفائدة للعملتيْن في الزوج الذي يتم تداوله.
المصادر:
